Elle regarde dans la direction que l’homme pointe du doigt.
Les deux phrases de bases sont :
Elle regarde dans la direction
l’homme pointe du doigt cette direction
COD

dans la phrase complexe, le pronom relatif  ‘que’ a remplacé ‘cette direction’ . Le pronom relatif COD est ‘que’ et pas ‘où’ qui lui, est complément de lieu.

Elle regarde dans la direction où se couche le soleil .
Cette fois-ci, les deux phrases de baes sont :
Elle regarde dans la direction
Le soleil se couche dans cette direction
Complément circ. de lieu